Москва тридцатых годов. Известный драматург внезапно оказывается в опале — его новую пьесу запрещают, обвиняя в антисоветских настроениях, а из Союза писателей исключают без права восстановления. В этот сложный период жизни он знакомится с прекрасной Маргаритой, несчастной в своём замужестве, и между ними зарождается глубокое чувство.
Под влиянием пережитых потрясений и новой любви драматург начинает работу над романом, где прототипами персонажей становятся его знакомые и коллеги. Особое место в произведении занимает таинственный Воланд, чей образ был навеян загадочным иностранцем из окружения писателя.